DETERMINANTS OF SHARIA BANKING PROFITABILITY: Empirical Studies in Indonesia 2011-2020

Fitra Rizal(1*), Azidni Rofiqo(2)

(1) Institut Agama Islam Negeri Ponorogo
(2) University of Darussalam Gontor Ponorogo
(*) Corresponding Author

Abstract


This study aims to examine the effect of sharia banking characteristics such as Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), Operating Expenses to Operations Revenue (BOPO) on Return on Assets (ROA). The data used in this study are secondary data obtained from Sharia Banking Statistics published by the Financial Services Authority (OJK) with Purposive Sampling Techniques in 14 Sharia Banks in Indonesia for the period 2011-2020. The analysis technique used is multiple linear regression. The analysis shows that the CAR, NPF, BOPO variables significantly influence ROA, but FDR has no effect on ROA. The predictive ability of 4 independent variables (CAR, FDR, NPF and BOPO) to the dependent variable (ROA) is 86.5%, while 13.5% is influenced by other variables not mentioned in this study.

Penelitian ini bertujuan untuk menguji pengaruh karakteristik perbankan syariah seperti Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), Operating Expenses to Operations Revenue (BOPO) terhadap Return on Asset (ROA). Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder yang diperoleh dari Statistik Perbankan Syariah yang dipublikasikan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK) dengan Teknik Purposive Sampling di 14 Bank Syariah di Indonesia periode 2011-2020. Teknik analisis yang digunakan adalah regresi linier berganda. Hasil analisis menunjukkan bahwa variabel CAR, NPF, BOPO berpengaruh signifikan  terhadap ROA, tetapi FDR tidak berpengaruh terhadap ROA. Kemampuan prediksi 4 variabel independen (CAR, FDR, NPF dan BOPO) terhadap variabel dependen (ROA) adalah 86,5%, sedangkan 13,5% dipengaruhi oleh variabel lain yang tidak disebutkan dalam penelitian ini.


Keywords


CAR; FDR; NPF; BOPO; ROA; Sharia Banking

Full Text:

PDF

References


Antonio, M. S. (2001). Bank Syariah: Dari Teori ke Praktik. Gema Insani Press.

Charistiano, M., Tomy, P., & Saerang, I. (2014). Analisis Terhadap Rasio-rasio Keuangan untuk Mengukur Profitabilitas pada Bank –bank Swasta yang Go Public di Bursa Efek Indonesia. Jurnal EMBA, 2(4).

Dendawijaya, L. (2005). Manajemen Perbankan. Penerbit Ghalia Indonesia.

Greuning, H. Van, & Iqbal, Z. (2008). Risk Analisis for Islamic Bank. The International Bank for Reconstruction and Development/The World Bank.

Hanafi, M. M., & Halim, A. (2014). Analisis Laporan Keuangan. UPP STIM YKPN.

Haron, S. (2004). Determinants of Islamic Bank Profitability. Global Journal of Finance and Economics, 1(1).

Hasan, M. K., & Bashir, A. H. M. (2005). Determinants of Islamic Banking Profitability. Edinburgh University Press.

Ismail. (2010). Manajemen Perbankan. Kencana Prenada Media Group.

Kuncoro, Mudrajat. (2011). Metode Kuantitatif. Sekolah Tinggi Ilmu Manajemen YKPN.

Kuncoro, Mundrajad, & Suhardjono. (2002). Manajemen Perbankan. BPFE UGM.

Levine, R. (1997). Financial Development and Economic Growth: Views and Agenda. Journal of Economic Literature, 35(2).

M, Tarawneh. (2006). A comparison of financial performance in the banking sector: some evidence from Omani commercial banks. International Research Journal of Finance and Economics, 3(3.

Nashrullah, N. (2020). Perbankan Syariah Hadapi Covid-19, Tantangan dan Solusi. Republika.co.id.

Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia. (2014a). Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 8/POJK.03/2014 Tentang Penilaian Tingkat Kesehatan Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah. 27. https://www.ojk.go.id/id/kanal/syariah/regulasi/peraturan-ojk-terkait-syariah/Pages/39peraturan-otoritas-jasa-keuangan-tentang-penilaian-tingkat-kesehatan-bank-umum-syariah-dan-unit-usaha-syariah.aspx

Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia. (2014b). Surat Edaran Otoritas Jasa Keuangan Nomor 10/SEOJK.03/2014 Tentang Penilaian Tingkat Kesehatan Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah. 10/SEOJK.03/2014, 1–108. https://doi.org/10.1017/CBO9781107415324.004

Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia. (2020). Statistik Perbankan Syariah 2011-2020.

Presiden Republik Indonesia. (2008). Undang-undang Republik Indonesia Nomor 21 Tahun 2008 Tentang Perbankan Syariah.

Rashid, A., & Jabeen, S. (2016). Analyzing performance determinants: Conventional versus Islamic Banks in Pakistan. Borsa Istanbul Review, 16(2).

Revida, R., & Septiarini, D. F. (2017). Analisis Pengaruh Struktur Pasar dan Perilaku Pasar terhadap Kinerja Pasar Pada Bank Umum Syariah di Indonesia dan Malaysia Tahun 2011-2015. Jurnal Ekonomi Syariah Teori Dan Terapan, 4(5).

Rizal, F. (2016). Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Non Performing Finance Dan Operational Efficiency Ratio Terhadap Profitabilitas Bank Pembiayaan Rakyat Syariah. Muslim Heritage, 1(1), 179. https://doi.org/10.21154/muslimheritage.v1i1.501

Rizal, F. (2018). Faktor Penentu Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia (Pasca Peralihan Tugas Pengawasan Perbankan dari BI ke OJK). El-Barka: Journal of Islamic Economics and Business, 1(1), 53. https://doi.org/10.21154/elbarka.v1i1.1441

Rizal, F., & Humaidi, M. (2019). Dampak Makroekonomi terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia. El-Barka: Journal of Islamic Economics and Business, 2(2), 300. https://doi.org/10.21154/elbarka.v2i2.1800

Rofiqo, A., & Afrianti, N. (2019). The Influence of Sharia Banking Characteristics and Macroeconomics Factors on Sharia Banking Profitability: Empirical Studies in Indonesia. International Journal of Islamic Business Ethics, 4(1), 540–550. https://doi.org/10.30659/ijibe.4.1.540-550

Sabir, M., Ali, M., & Hamid, A. H. (2012). Pengaruh Rasio Kesehatan Bank terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah dan Bank Konvensional di Indonesia. Jurnal Analisis, 1(1).

Sebayang, R. (2018). 2023, BI Targetkan Industri Syariah Capai Market Share 20%. CNBC Indonesia.

Setyarini, A. (2020). Analisis Pengaruh CAR, NPL, NIM, BOPO, LDR Terhadap ROA (Studi Pada Bank Pembangunan Daerah di Indonesia Periode 2015-2018). Research Fair Unisri 2019, 4(1).

Sinungan, M. (2000). Manajemen Dana Bank. PT Bumi Aksara.

Umam, K. (2013). Manajemen Perbankan Syariah. Pustaka Setia.

Wasiuzzaman, S., & Ayu, H. (2010). Profitability of Islamic Banks in Malaysia: an Empirical Analysis. Journal Islamic Economic, Banking and Finance, 6(4).

Wibisono, M. Y., & Wahyuni, S. (2017). Pengaruh CAR, NPF, BOPO, FDR, Terhadap ROA Yang Dimediasi Oleh NOM. Jurnal Bisnis & Manajemen, 17(1).

Widyaningrum, L., & Septiarini, D. F. (2015). Pengaruh CAR, NPF, FDR dan OER terhadap ROA Pada Bank Pembiayaan Rakyat Syariah di Indonesia Periode Januari 2009 Hingga Mei 2014. JESTT Vol. 2 No. 12 Desember 2015, 2(12).




DOI: https://doi.org/10.21154/elbarka.v3i1.2051

Refbacks

  • There are currently no refbacks.


Copyright (c) 2020 Fitra Rizal, Azidni Rofiqo

Creative Commons License
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial 4.0 International License.

This Journal Indexed by:

Home

 

 

EL BARKA: Journal of Islamic Economics and Business
Faculty of Islamic Economics and Business
Institut Agama Islam Negeri (IAIN) Ponorogo
Kampus II Pintu, Jenangan, Ponorogo, Indonesia